Opțiunile pe acțiuni oferite de start-up-uri, în special în lumea tehnologiei, au făcut ca unii angajați norocoși să fie foarte bogați.

ceea ce conduce la bursa

Cei de o anumită vârstă își vor aminti, desigur, de boom-ul dot-com din anii 1990 și de toți milionarii care au fost creați datorită opțiunilor pe acțiuni. Printre cele mai notabile exemple recente se numără Tesla, fondată de acum miliardarul Elon Musk. La fel ca multe alte companii din spațiul tehnologic, Tesla oferă opțiuni de acțiuni ca parte a pachetelor de compensare. Dar, în cazul producătorului de vehicule electrice scumpe, opțiunile sunt oferite toate angajați, nu doar directori sau manageri. Și atunci când Stocul Tesla prețul a crescut cu peste 200% în 2020 , deodată a apărut un grup complet nou de „milionari Tesla”.

Trebuie să fie drăguț, nu? Realitatea este că nu doar start-up-urile oferă opțiuni pe acțiuni. Aceste programe sunt oferite într-o varietate de industrii, inclusiv producție, finanțe și construcții. Și atunci când sunt gestionate bine, opțiunile pe acțiuni ale angajaților (ESO) pot fi o formă incredibil de profitabilă de compensare.

La cel mai elementar nivel, aceste tipuri de opțiuni oferă angajaților posibilitatea de a cumpăra acțiuni ale companiei la un anumit preț; în alte cazuri, stocurile sunt acordate angajaților ca parte a remunerației lor globale. În plus, angajații pot, în general, să vândă acele acțiuni în timpul unei oferte de licitație, atunci când o companie este încă privată sau după ce publicul devine public - o mișcare care are valoare, desigur, numai dacă prețul de piață al acțiunilor companiei este mai mare decât prețul plătit pentru stocul respectiv.

Dar ce ar trebui să știți despre cumpărarea și vânzarea acțiunilor companiei (cunoscute și ca exercitarea opțiunilor) pentru a profita în mod sigur și eficient de această formă potențial valoroasă de compensare a angajaților?

Recunoscând de la început că acesta este un subiect deosebit de complex, iată câteva considerații cheie din partea fondatorilor Optas Capital, Meghan Railey și Fritz Glasser, care sunt specializați în îndrumarea persoanelor prin gestionarea eficientă a opțiunilor pe acțiuni.

Articole înrudite

Dezvoltați o strategie de investiții pentru opțiunile dvs. de acțiuni

Poate că unul dintre cei mai importanți pași pe care trebuie să îi luați în ceea ce privește opțiunile pe acțiuni ale angajaților este dezvoltarea unei strategii generale de investiții pentru aceștia, mai degrabă decât să o dezvolți. În special, pe măsură ce porniți în acest efort, întrebați-vă: Câți bani sunteți dispus să puneți în pericol atunci când vine vorba de achiziționarea acestor opțiuni pe acțiuni?

„Să presupunem că veți pierde toți banii”, spune Glasser. „Cât de mult ai putea să pierzi și să nu-ți afecteze stilul de viață sau să te influențezi psihologic?”

Începeți prin a calcula costul total de exercitare pentru opțiunile dvs. și comparați-l cu suma de numerar pe care o aveți la îndemână și pe care sunteți dispus să o pierdeți în cel mai rău caz, spune Glasser. Dacă nu aveți fondurile disponibile, dar doriți totuși să vă exercitați opțiunile, discutați cu un consilier financiar despre câteva soluții creative care ar putea fi disponibile.

Înțelegeți implicațiile fiscale

De asemenea, este esențial să fie clar cu privire la taxele la care ați putea fi supus atunci când exercitați opțiunile pe acțiuni ale angajaților. Pentru a dezvolta o înțelegere completă a acestei probleme, trebuie să știți exact ce tip de stoc aveți.

Companiile oferă două tipuri de opțiuni de acțiuni — opțiuni de acțiuni necalificate (NQSO), care sunt mai răspândite și opțiuni de acțiuni stimulative (ISO), care au unele avantaje fiscale, dar vin și cu complexități crescute. Înainte de a lua orice decizie sau de a lua orice acțiune cu privire la opțiunile pe acțiuni ale angajaților, află exact în ce tabără te încadrezi.

efectele nepurtarii sutienului

De exemplu, după cum explică Forbes , ISO se califică pentru un tratament fiscal special de la IRS. Aceasta include faptul de a nu fi supus asigurării sociale, Medicare sau impozitelor reținute la sursă. Există, desigur, unele criterii implicate în calificarea pentru acest tratament fiscal special, inclusiv ISO care este acordat doar angajaților – nu directorilor, consultanților sau contractorilor, printre altele. În plus, pentru ca un angajat să păstreze beneficiile fiscale speciale ISO după părăsirea unei companii, ISO trebuie să fie exercitat sau vândut în termen de trei luni de la data părăsirii companiei. Cu toate acestea, exercitarea ISO-urilor poate declanșa ceea ce este cunoscut sub numele de taxă minimă alternativă (AMT), așa că asigurați-vă că discutați cu un profesionist fiscal dacă aveți întrebări.

Când vine vorba de exercitarea NQSO-urilor, pe de altă parte, veți plăti taxe – iar tranzacția este raportată în formularul dumneavoastră IRS W-2. Plătiți impozit pe venit obișnuit atunci când exercitați opțiunile și câștigurile de capital atunci când vindeți acțiunile, spune Investopedia . Formula exactă pentru a determina suma pentru care plătiți impozite este oarecum detaliată, așa că veți dori să angajați un profesionist care să vă ghideze prin punctele cheie.

Principala concluzie aici în ceea ce privește opțiunile și taxele pe acțiuni ale angajaților este următoarea: înțelegeți implicațiile fiscale ale tipului de acțiuni pe care îl aveți.

„Este important să existe o strategie fiscală”, explică Railey. „Cea mai ușoară abordare este să planificați din timp, pentru că există atât de multe opțiuni, iar oamenii sunt șocați de implicațiile fiscale”.

Dacă nu sunteți sigur, nu ghiciți - căutați informații de la un profesionist

Cand vine vorba de investind și cum să gestionați opțiunile pe acțiuni și complexitățile acestora, este mai bine să fiți în siguranță decât să vă scuzați. Dacă aveți întrebări despre orice element al procesului, cel mai bine este să găsiți un profesionist care vă poate ajuta.

„Trebuie să intervievezi și să identifici un contabil competent”, sugerează Railey. „Adesea, cele mai bune provin de la o recomandare, poate de la un coleg sau un director care are experiență în depunerea unui astfel de raport fiscal.”

Planurile de cumpărare de acțiuni ale angajaților

Fără legătură cu ISO și NQSO, unele companii oferă un plan de achiziție de acțiuni pentru angajați (ESPP). Aceste programe sunt mult mai simple și se pot dovedi, de asemenea, valoroase.

Ca parte a unui ESPP, angajații pot cumpăra acțiuni ale companiei la un preț redus; pentru a face acest lucru, se fac deduceri din cecul dvs. de plată în fiecare perioadă de plată (suma luată din salariu pentru a contribui la plan este determinată de dvs. atunci când vă înscrieți în ESPP).

Aceste deduceri sunt puse deoparte și permise să se acumuleze sau să se acumuleze până la o dată de cumpărare a acțiunilor prestabilită. La data achiziției, banii acumulați sunt utilizați pentru a cumpăra acțiuni ale companiei.

Frumusețea acestui tip de program este că stocul vă este pus la dispoziție ca angajat al companiei la preț redus. În unele cazuri, reducerea poate fi destul de semnificativă - la fel de mult ca Cu 15 la sută sub valoarea de piață.

cel mai bun mod de a curăța sticla cuptorului

„Întotdeauna încurajăm oamenii să se înscrie în acest tip de plan dacă au ocazia”, explică Railey. — Presupunând că stocul are capacitatea de a aprecia în timp , reducerea este în esență o compensație suplimentară din partea companiei.'

IRS limitează suma totală în dolari a achizițiilor ESPP la 25.000 USD pe an calendaristic, spune Investopedia.

cum să călci o cămașă fără fier

Nu există taxe datorate pentru acest tip de acțiuni, până când îl vindeți. Atunci când acțiunile ESPP sunt vândute, reducerea pe care ați primit-o de către angajator la prețul inițial al acțiunilor este impozitată ca venit obișnuit, spune Investopedia. În plus, orice câștig peste acest preț va fi impozitat la rata de câștig de capital aplicabilă.

În ciuda beneficiilor aparente, de multe ori, angajații nu reușesc să se înscrie la ofertele ESPP, deoarece aceste tipuri de programe se pierd în amestecul integrării pentru un nou loc de muncă. Deși valul se poate schimba pe acest front. Din 2021, conform Centrului Naţional pentru Proprietatea Salariaţilor , există aproximativ 6.600 de programe de acționare a angajaților, care acoperă peste 14 milioane de participanți. De la începutul secolului 21, a existat o scădere a numărului total al acestor tipuri de planuri de acțiuni, dar o creștere a numărului de participanți. Aproximativ 11 milioane dintre acești participanți cumpără acțiuni la angajatorul lor prin planuri de cumpărare de acțiuni ale angajaților.

Dacă aveți acces la un ESPP și v-ați dat de cap să vă înscrieți, Railey sugerează să vă aplecați spre acest avantaj și să cumpărați cât mai multe acțiuni cu reducere este permis - deși Investopedia vă sugerează să vă asigurați că portofoliul dvs. general de investiții este echilibrat și că faceți să nu ai mai mult de 10 până la 15 la sută în nicio companie (pentru a te proteja împotriva unei recesiuni).

Glasser oferă o avertizare similară, sugerând să luați în considerare perspectivele unei companii atunci când decideți dacă să vă înscrieți într-un program de cumpărare de acțiuni.

„Dacă nu credeți că compania se va descurca bine, s-ar putea să vă gândiți să nu participați”, explică el. „Dar dacă vi se oferă un ESPP, luați o decizie afirmativă de a nu participa sau de a participa. Nu ar trebui să nu participi pentru că nu știi ce să faci.